Die Aareal Bank Gruppe hat im ersten Quartal2007 den Konzernüberschuss nach Anteilen Dritter mit 51 Mio. EUR gegenüber dem Vorjahresquartal mehr als verdoppelt (VJ: 25 Mio. EUR). Dies entspricht einer Netto-Eigenkapitalrendite (RoE) von 19,3%. Dabei haben sowohl die verbesserte operative Performance als auch die bereits angekündigten Einmaleffekte zu einem sehr positiven Quartalsabschluss beigetragen.
Der Zinsüberschuss des ersten Quartals lag mit 98 Mio. EUR auf Vorjahreshöhe. Gegenüber dem vierten Quartal 2006 hat sich der Wert um 6 Mio. EUR bzw. 6,5% erhöht. Die Risikovorsorge im Kreditgeschäft liegt mit 22 Mio. EUR im kommunizierten Zielkorridor von 80 bis 90 Mio. EUR für das Gesamtjahr 2007. Der Provisionsüberschuss hat sich gegenüber dem Vorjahresquartal um 2 Mio. EUR bzw. 5,7% auf 37 Mio. EUR verbessert. Im Vorjahr wies das Ergebnis aus at equity bewerteten Unternehmen die Dividende der Beteiligung an der Immobilien Scout GmbH in Höhe von 3 Mio. EUR aus. Da die Dividende im Jahr 2007 erst im April beschlossen wurde, wird sie erst im zweiten Quartal in das Beteiligungsergebnis eingehen.
Der Verwaltungsaufwand des ersten Quartals belief sich auf 89 Mio. EUR. Er lag damit um 1 Mio. EUR über dem der Vorjahresperiode. Darin ist allerdings eine Sonderzahlung an die Aareal Bank-Mitarbeiter in Höhe von rund 3 Mio. EUR enthalten.
Im Sonstigen betrieblichen Ergebnis ist eine Ausgleichszahlung in Höhe von 7 Mio. EUR von der DEPFA Deutsche Pfandbriefbank AG enthalten. Mit der DEPFA war der Ausgleich einer Steuerrückvergütung aus der abgeschlossenen Betriebsprüfung bei einer Tochtergesellschaft vereinbart worden. Die Aareal Bank Gruppe erzielte im ersten Quartal ein Betriebsergebnis von 79 Mio. EUR, was einer Steigerung von 40 Mio. EUR gegenüber dem Vorjahreszeitraum entspricht. Diese übersteigt den aus der DEPFA-Zahlung resultierenden Sonderertrag um 3 Mio. EUR. Berücksichtigt man die im Vorjahr bereits im ersten Quartal geflossene Immobilien Scout-Dividende in Höhe von 3 Mio. EUR, ergäbe sich eine operative Verbesserung von 6 Mio. EUR bzw. 16,7%.
„Wir sind erfolgreich in das Geschäftjahr 2007 gestartet. Nach dem abgeschlossenen Turn-around konzentrieren wir uns jetzt auf die Umsetzung unseres Wachstumsprogramms FUTURE 2009. Mit der weiteren Internationalisierung im Bereich Strukturierte Immobilienfinanzierungen und der Steigerung der Profitabilität im Bereich Consulting/Dienstleistungen werden wir in den nächsten drei Jahren nachhaltig und ertragreich wachsen“, erklärte Dr. Wolf Schumacher, Vorstandsvorsitzender der Aareal Bank.
Im ersten Quartal lag das Neugeschäftsvolumen im Segment Strukturierte Immobilienfinanzierungen mit 2,2 Mrd. EUR leicht über dem Niveau der Vorjahresperiode von 2,0 Mrd. EUR. Davon entfielen 90% auf das internationale und 10% auf das deutsche Geschäft. Das Immobilienfinanzierungsportfolio under Management ist von 22,8 Mrd. EUR per Jahresultimo 2006 um 0,9% auf 23,0 Mrd. EUR zum Ende des ersten Quartals 2007 angestiegen. Insbesondere durch den hohen Anteil des internationalen Neugeschäfts konnte die Aareal Bank die regionale Diversifikation des Gesamtportfolios weiter erhöhen. Das internationale Immobilienfinanzierungsvolumen betrug 14,7 Mrd. EUR zum 31.03.2007. Der nicht strategiekonforme Teil des Geschäfts in Deutschland wird weiter abgebaut. Deutschland bleibt jedoch ein wichtiger Zielmarkt für Neugeschäftsabschlüsse. Vom Gesamtbestand des Kreditportfolios under Management zum 31.03.2007 entfielen 16,1 Mrd. EUR auf das gewerbliche und 6,9 Mrd. EUR auf das wohnwirtschaftliche Finanzierungsgeschäft.
Im ersten Quartal hat die Aareal Bank ein weiteres Portfolio vorwiegend mit NPLs und SPLs (Non & Sub Performing Loans) an Merrill Lynch’s Global Principal Investments veräußert. Mit einem Restbestand von unter 500 Mio. EUR – dies entspricht rund 2% des Gesamtportfolios – befindet sich das NPL-Volumen nun auf einem normalisierten und zufriedenstellenden Niveau, sodass der NPLAbbau damit abgeschlossen ist.
Die Aareal Bank hat im ersten Quartal ihre Refinanzierung am Kapitalmarkt erfolgreich ausgebaut und ihre Investorenbasis auf nationaler und internationaler Ebene erweitert. So konnten über 2,4 Mrd. EUR langfristige Refinanzierungsmittel generiert werden. Darin enthalten sind die Emission des zweiten Aareal-Jumbo-Hypothekenpfandbriefs mit einem Volumen von 1 Mrd. EUR und öffentlich platzierte Inhaberschuldverschreibungen in Höhe von 300 Mio. EUR. Privatplatzierungen spielen mit 400 Mio. EUR Inhaber- und 700 Mio. EUR Namenspapieren weiterhin eine wichtige Rolle. Durch die Rating-Hochstufung von Fitch Ratings im November 2006 und den gestiegenen Pfandbriefanteil konnte die Aareal Bank die relativen Refinanzierungskosten weiter senken.
Im Betriebsergebnis des Segments Consulting/Dienstleistungen spiegeln sich die ersten Erfolge der Neuausrichtung der Aktivitäten mit der institutionellen Wohnungswirtschaft wider. Während im Betriebsergebnis des ersten Quartals 2006 in Höhe von 5 Mio. EUR noch 2 Mio. EUR aus der Endkonsolidierung einer Tochtergesellschaft und die Dividende der Beteiligung an der Immobilien Scout
GmbH in Höhe von 3 Mio. EUR enthalten waren, konnte im ersten Quartal des laufenden Jahres auch ohne diese positiven Effekte das Betriebsergebnis auf 7 Mio. EUR gesteigert werden. Im Bereich IT-Solutions konnte die Aareon AG, eine 100%ige Tochter der Aareal Bank, wichtige neue Kunden akquirieren. Hinzu kamen viele Vertragsverlängerungen bei dem erfolgreichen Bestandssystem GES. Diese Beispiele belegen, dass die im vergangenen Jahr entwickelte Mehrproduktstrategie vom Markt gut angenommen wird.
Im Bereich Zahlungsverkehrs- und Einlagengeschäft war die Verstärkung der Vertriebsaktivitäten für das hochgradig automatisierte Massenzahlungsverkehrssystem für die Wohnungswirtschaft weiter erfolgreich. Mittlerweile konnten bereits rund ein Drittel der Aareon-Kunden, die mit der im vergangenen Jahr von der Techem AG übernommenen Mittelstandslösung Wodis arbeiten, auch als Kunden der Bank gewonnen werden. Zum Ende des ersten Quartals betrug das Einlagevolumen mit der Wohnungswirtschaft 4,3 Mrd. EUR.
Ausblick
Für das laufende Geschäftsjahr bestätigt der Vorstand das Jahresziel eines Netto-RoE von über 13%. Dieser Zielsetzung liegt ein Neugeschäft von rund 10 Mrd. EUR per Jahresultimo zugrunde. Das Segment Consulting/Dienstleistungen wird seine Profitabilität kontinuierlich steigern und einen Beitrag von ca. 22 bis 28 Mio. EUR zu dem geplanten Konzernergebnis vor Steuern liefern
Veröffentlichungsdatum:
11.05.2007
-
12:16
Redakteur:
-
