Merck hat heute erfolgreich seine erste Euro Benchmark Anleihe am europäischen Kapitalmarkt begeben. Das Volumen der Emission beläuft sich auf 500 Mio. EUR mit einer Laufzeit von 7 Jahren. Der Coupon der Anleihe beträgt 3,75% und der Ausgabepreis 99,716%. Dies entspricht einem Zinsaufschlag von 47 Basispunkten über der Swapmitte. Die Anleihe wird zum Handel an der Luxemburger Börse eingeführt.
Die Anleihebegebung war nach Unternehmensangaben durch eine starke internationale Nachfrage gekennzeichnet und wurde überwiegend von institutionellen Investoren in Deutschland, Frankreich, Großbritannien und Benelux gezeichnet. Aber auch im restlichen Europa und Asien stieß die Emission auf großes Interesse. Die Transaktion erzielte eine sehr gut diversifizierte Nachfrage aus einem breiten Kreis von institutionellen Investoren wie Fondsmanager, Versicherungen, Pensionfonds und Banken.
Die Liquidität aus der Anleihebegebung wird für allgemeine Unternehmenszwecke verwendet und ersetzt bislang von Banken bereitgestellte bilaterale Kreditlinien. Insgesamt wird durch diese Transaktion die Laufzeitenstruktur der Finanzierungszusagen verbessert. Gleichzeitig nutzt Merck die derzeit günstigen Marktgegebenheiten, um neue Investorenkreise für sich zu gewinnen.
Mit der Platzierung der Anleihe wurden ABN AMRO, Citigroup und Dresdner Kleinwort Wasserstein gemeinschaftlich als Konsortialführer beauftragt. Emittentin der Anleihe ist die Merck-Finanz AG mit Sitz in Luxemburg. Die Anleihe wird von der Merck KGaA garantiert. Die Merck KGaA verfügt über ein 'Baa1' Rating von Moody's mit positivem Ausblick und einem 'BBB+' Rating von Standard & Poor's mit stabilem Ausblick.
